Tıkandı Baba, Osmanlı padişahı Sultan İkinci Mahmud döneminde zengin olmamıştır. Hikayeye göre, Sultan İkinci Mahmud, "Tıkandı Baba Kahvehanesi" olarak anılan bir kahvehanenin neden bu adla anıldığını merak eder ve kahvehaneye tebdili kıyafetle giderek Tıkandı Baba'ya lakabının anlamını sorar. Tıkandı Baba, rüyasında gördüğü bir olayı anlatır: Bir çeşmeden damlayan suyun kendi nasibi olduğunu düşünmüş ve çeşmenin deliğini tıkamış, bu yüzden başarısız olmuş ve herkes ona "Tıkandı Baba" demeye başlamıştır. Sultan İkinci Mahmud, Tıkandı Baba'ya yardım etmek ister ve her gün bir tepsi baklavanın içine altın koyarak ona gönderilmesini emreder.