Yazeka
Arama sonuçlarına göre oluşturuldu
NDF (Non-Deliverable Forward) hesaplaması şu şekilde yapılır:
- Taraflar arasında anlaşma: Döviz çifti, vade tarihi, sözleşme kuru ve işlem tutarı belirlenir 12.
- Kur farkı hesaplama: Vade sonunda, referans olarak belirlenen bir kur esas alınır (genellikle merkez bankası kuru veya resmi spot piyasa kuru) 13. Gerçekleşen kur ile sözleşme kuru arasındaki fark hesaplanır 13.
- Ödeme: Bu fark, sözleşmede belirtilen döviz tutarı ile çarpılır ve aradaki fark nakit olarak ödenir 13. Fiziki döviz transferi gerçekleşmez 13.
NDF hesaplama formülü: Nakit akışı = (NDF kuru - Spot kuru) * Notional tutar 5.
Örnek:
- Kur: Vade günü dolar kuru 36,00 TL
- Sözleşme: 100.000 USD, 35,00 TL kuru üzerinden
- Fark: 36,00 - 35,00 = 1,00 TL
- Ödeme: 100.000 x 1,00 = 100.000 TL
Bu durumda, şirket 35 TL'den dolar alma hakkına sahip olduğu için 100.000 TL avantaj elde eder ve bu fark karşı taraf tarafından şirkete ödenir 1.
5 kaynaktan alınan bilgiyle göre: