Yapay zekadan makale özeti
- Kısa
- Ayrıntılı
- Bu video, bir hisse senedi yatırımcısı tarafından sunulan eğitim içeriğidir. Sunucu, Borsa İstanbul'da işlem gören İSMEN şirketinin finansal tablolarını detaylı olarak analiz etmektedir.
- Videoda, şirketin finansal durumu kapsamlı bir şekilde incelenmektedir. Sunucu, dönen varlıklar, menkul değerler, stoklar, sabit varlıklar, borçlar, özkaynaklar ve nakit akışları gibi finansal göstergeleri karşılaştırmalı olarak değerlendirmektedir. Analiz sonucunda, şirketin satışlarının düşmesine rağmen brüt karı, esas faaliyet karı ve net dönem karının arttığı, ancak yabancı para varlıklarının ve borçlarının arttığı, özsermaye karlılığının ise arttığı belirtilmektedir.
- Videoda ayrıca şirketin kısa vadeli borçların artışı, net işletme sermayesinin azalması, likidite oranının düşmesi gibi olumsuz yönleri ile özsermaye karlılığının artışı, marjların yüksek olması gibi olumlu yönleri ele alınmaktadır. Sunucu, şirketin hisse fiyatının olması gereken fiyatın altında olduğunu belirterek, şirketin finansal yapısının zayıf ve güçlü yönlerini değerlendirmektedir.
- 00:35Giriş ve Kanal Hedefi
- Sunucu, izleyicilere sağlıklı, neşeli, kazançlı ve kayıpsız iyi haftalar diliyor.
- Bugünkü eğitim programında model şirket İSME incelenecek.
- Kanalın amacı, izleyicileri diğer yatırımcılardan farklı kılabilmek ve farkındalıklarını artırmak.
- 02:36Kanalın Çalışma Prensibi
- Sunucu, kanalda Eray Bey ile tanıştığını ve onun finansal tabloları ve teknik analizleri yapmasını rica ettiğini belirtiyor.
- İzleyicilerden gelen mailler doğrultusunda şirketin gelecek dönemdeki performansını ve satışların artmayacağını belirten dipnotlardaki kalemleri gönderiyor.
- İzleyicilerden her iki döneme ait rakamları toplam brüt işletme sermayesine (dönen varlıklara) ve toplam aktiflere oranlayıp yüzdesel artışı ve azalışını tespit etmeleri isteniyor.
- 05:50İSME'nin Finansal Durumu
- İSME'nin menkul değerlerdeki payı bir önceki dönemden %5,85'ten %4,68'e, toplam aktifler içerisindeki payı ise %5,71'den %4,50'ye %18 azalmış.
- Ticari alacaklarda brüt işletme sermayesi içerisindeki payı %65'ten %67'ye, varlıklar içerisindeki payı da %6 artırmış.
- Sabit varlıklar içerisindeki payı %3.921'den %3.860'a, toplam aktifler içerisinde de %3 nispetinde artış kaydetmiş.
- 08:02Likidite ve Borç Durumu
- Şirket likidite açısından zayıf durmuyor, iktisadi varlığını özkaynaklarından fonlayarak 240 milyon 294 bin TL artırmış.
- Kısa vadeli borçlar artarken, uzun vadeli borçlar azalmış.
- Finansmanda özkaynakların katkısı %2,5 nispetinde azalırken, yabancı kaynakların payı cüzi bir artış kaydetmiş.
- 10:04Borç ve Yabancı Para Durumu
- Kısa vadeli borçların toplam borçlar içerisindeki payı artmamış, uzun vadeli borçların payı ise %1,90'a düşmüş.
- Ticari borçların kısa vadeli borçlar içerisindeki payı %11 azalmış, finansal borçların kısa vadeli borçlardaki payı ise %54 artmış.
- Net finansal borçlar %128 oranında artmış, yabancı para varlıkları %23,50, yabancı para borçları %55, net yabancı para pozisyonu açığı ise %52,50 artmış.
- 12:12Özsermaye ve Kar Durumu
- Toplam özkaynaklar içerisinde sermaye payı binde birlik bir azalmayla muhafaza edilmiş, birikmiş kar payı ise %100 nispetinde artırmış.
- Özsermaye karlılığı çok hızlı ve büyük bir oranda artış sağlamış.
- Özkaynaklarla varlıkları fonlaması bir önceki dönemde %24,89'dan cari dönemde %24,29'a gerilemiş.
- 13:40Satış ve Kar Performansı
- Satışlar düşmüş, maliyetlerin satış hasılatından daha fazla düşüşü olumlu bir durum.
- Brüt karı %111, esas faaliyet karı %161, net dönem karı ise %236 oranında artış kaydetmiş.
- İşletme faaliyetinden nakit girişinin dönem sonu nakit artışı oranı %494 oranında azalmış, esas faaliyetten net nakit girişinin dönem sonu nakit artışı oranı ise %385 artmış.
- 15:35Nakit Akış ve Sermaye Durumu
- Şirketin işletme faaliyetlerinden 427,5 milyon nakit oluşturmasına karşın hazır değerleri varlıklarında 86,5 milyon azalma oluşmuş.
- Şirketin bedelli sermaye artışına gitmeye ihtiyacı gereği yok, borçlanmaya da ihtiyacı bulunmuyor.
- Vergi öncesi dönem karinin nakit akışa göre düzeltilmiş dönem karına oranı %100'e yakın, nakit akışına göre düzeltilmiş karin da net işletme sermayesi artış oranının %8,59 oranında olması olumlu.
- 17:11Finansal Durum Değerlendirmesi
- Fonların %4'ü faaliyetlerinden elde edilmekte, %94-95'i ise kısa vadeli borçların artışının ana kaynağı olarak görülüyor.
- Net işletme sermayesi %12,50 azalmış, bu da olumsuz bir gelişme olarak değerlendiriliyor.
- Cari oran ve likidite oranı çok fazla geri çekilme yaşamamış, ancak likidite açığının olması ve nakit paranın düşmesi olumsuz bir durum.
- 18:31Olumlu Göstergeler
- Net karin ödenmiş sermayeye oranı %32'den %107'ye büyük ve hızlı bir artış göstermiş.
- Özsermaye karlılığı %987'den %1104'e artış göstermiş.
- Finansman giderlerinin borçlar içerisindeki %13'lük payının %3,50'lara gerilemesi olumlu bir durum.
- 19:20Hissenin Değeri ve Temettü Potansiyeli
- Özkaynak verimliliği %235,50 artış göstermiş.
- İşletmenin %99 hatta %100 oranında temettü ödeme potansiyeli taşıdığı hesaplanıyor, ancak bu yönetim kurulunun kararına bağlı.
- Dağıtılmamış karlar bir önceki dönem 70 milyon eksi bakiyedeyken şimdi 383 bin liraya artış göstermiş.
- 20:59Marjlar ve Kar Performansı
- Brüt kar marjı %146 artış göstermiş.
- Faaliyet kar marjı %204 oranında, FAVÖK marjı %207 oranında artış göstermiş.
- Net kar marjı %291 artmış, operasyonlar karın satışlara oranı da %204 nispetinde artış kaydetmiş.
- 21:50Sonuç Değerlendirmesi
- Damadora'nın modeli ve hesaplama yöntemiyle hissenin olması gereken fiyatın çok altında işlem gördüğü belirtiliyor.
- Şirketin finansal yapısı zayıf yönleriyle de güçsüz yönleriyle de güzel bir finansal rapora sahip olduğu söyleniyor.