MP4 ve MPEG arasındaki temel farklar şunlardır: MPEG, video ve ses verilerini sıkıştırmak için kullanılan bir kodlama algoritmasıdır. MPEG-4, 3D grafikler, etkileşim ve akış yetenekleri gibi çeşitli özellikleri destekleyebilir. MPEG-4, genellikle VCD ve DVD gibi ortalama kaliteli videolar için kullanılırken, MP4, mobil cihazlar, bilgisayarlar ve internet üzerinden yüksek kaliteli videoların akışı için yaygın olarak kullanılır. MPEG-4, etkili sıkıştırma algoritması sayesinde ideal bir dosya boyutu sunarken kaliteyi önemli ölçüde azaltabilir.